Сбербанк играет ставками

Когда банки повышают ставки по вкладам, мы привычно радуемся, а когда за этим следует вполне логичное повышение ставок по кредитам — огорчаемся.
Но, как правило, эти два события у одного и того же банка заметно разнесены во времени, и поэтому большинство простых вкладчиков не сопоставляет  рост доходности вкладов с удорожанием кредитов.

Как известно, из любого правила бывают исключения.
Вот Сбербанк 17 октября заявил о повышении минимальных ставок по потребительским кредитам на 1–2 процентных пункта (п. п.). А за пять дней до этого он же повысил ставки по вкладам на 0,15–0,5 п. п., но их рост оказался разным — максимальное повышение доходности депозитов в четыре раза меньше, чем максимальный же рост ставок по кредитам, и вдвое меньше нижней границы диапазона.
То есть банк изящно увеличил спред между привлечением и кредитованием, а значит, и свою маржу в будущем.
При этом удорожание кредитов произошло вовсе не от жадности, это, по версии банка, абсолютно фактически вынужденный шаг

— «следствие адаптации к текущим рыночным условиям, в том числе с учетом увеличения ставок по вкладам и роста ключевой ставки ЦБ».

Каких-либо других вполне логичных причин банк не привел, а мог бы, чтобы разница не столь бросалась в глаза.
Ведь в ставки по кредитам банки закладывают не только фондирование, но и риски, которые, по оценке банка, могли бы теоретически вырасти.

В то же время вклады и кредиты не одинаково влияют на доходы банка.
Ставки по депозитам жестко зафиксированы, а вот с кредитами банк может играть.
Они не являются фиксированными, сам Сбербанк в отношении каждого заемщика индивидуально устанавливает ставку, используя риск-ориентированный подход.
То есть декларируемую минимальную ставку могут получить единицы, а большинству кредит обойдется ближе к максимуму.
В итоге на практике разница между ставками по кредитам и депозитам может оказаться еще больше заявленной.

Увы, мы этого никогда не узнаем, но через какое-то время сможем порадоваться очередному рекорду крупнейшего российского банка по прибыли, ведь и мы сами  ему в этом немного поможем.

Ксения Дементьева